Très heureux de rejoindre le blog dont j’apprécie la qualité et le sérieux des contenus et des intervenants .Pour ma part je suis passionné par la bourse après avoir effectué une longue carrière dans l'IT (Informatique et Télécom) chez des constructeurs et éditeurs de Software; Atos a été un partenaire commercial.
Je partage tout a fait votre point de vue de prendre le plus possible de PV sur Atos en aller-retour entre 12 et 15E si l'on se base sur les dernières semaines.
Concernant le cas d'école Atos je me permets d'exposer mon point de vue ;
1 TFCO ; La nouvelle direction a passé à la paille de fer son organisation et optimise ses ressources ; de nombreuses contraintes commerciales comme une marge minimale de 25% (fictives dans de nombreux cas mais contraignantes) ont été assouplies; TFCO est plus agile sur un marché de l'Infogérance flat mais encore bien réel malgré le Cloud . Il est encore dans le cœur de métier de grandes SSII comme Cap,,,, Si le redressement se poursuit et surtout le FCF, ce sera un élément clé dans la valorisation globale ; dernière ombre au tableau le procès Syntel .
2 EVIDIAN. A mon sens et en connaissance de ce marché, la notion de leader mondial en Cybersécurité me parait un peu désuète et imprécise; Ce marché est d'abord détenu par des éditeurs SW ou constructeurs comme Palo Alto ou Cisco, les Opérateurs Telco ....Plus localement Orange a bâti une offre de Cyber sécurité très performante et en fait un acheteur potentiel. La réelle plus value est dans les calculateurs, où Atos est leader européen et un des rares acteurs mondiaux; Ce secteur sera clé pour les fournisseurs de Cloud et l'ensemble des secteurs industriels et finance.
3 Valorisation .Sur la base d'un spin off de 30% d'EVIDIAN une CAPI moyenne à1,5 Md une CAPI EVIDIAN à 4,5 Md( plancher bas) j'obtiens une action ATOS à 28E = (%ATOS/EVIDIAN)*CAPIEVIDIAN/CAPIATOS*CoursATOS; (le cours de BOA de la semaine passée ). Sur ZB les résistances sont CTMTLT:15,3E 15,3E.25,9E et les supports 13E;11E;7,28E. D'où une stratégie d'AR en attendant le Grand Soir !
4 La vidéo de G Faury de ce jour où il conclut sur l’aspect financier comme juge de paix du deal fait partie d’une négo. Je reste sur 50/50.
L'ouverture du blog a d'autres sujets est une excellente initiative . Quant au nouveau logo peu importe le flacon pourvu que l'on ait l'ivresse.Bon Trading
Je partage tout a fait votre point de vue de prendre le plus possible de PV sur Atos en aller-retour entre 12 et 15E si l'on se base sur les dernières semaines.
Concernant le cas d'école Atos je me permets d'exposer mon point de vue ;
1 TFCO ; La nouvelle direction a passé à la paille de fer son organisation et optimise ses ressources ; de nombreuses contraintes commerciales comme une marge minimale de 25% (fictives dans de nombreux cas mais contraignantes) ont été assouplies; TFCO est plus agile sur un marché de l'Infogérance flat mais encore bien réel malgré le Cloud . Il est encore dans le cœur de métier de grandes SSII comme Cap,,,, Si le redressement se poursuit et surtout le FCF, ce sera un élément clé dans la valorisation globale ; dernière ombre au tableau le procès Syntel .
2 EVIDIAN. A mon sens et en connaissance de ce marché, la notion de leader mondial en Cybersécurité me parait un peu désuète et imprécise; Ce marché est d'abord détenu par des éditeurs SW ou constructeurs comme Palo Alto ou Cisco, les Opérateurs Telco ....Plus localement Orange a bâti une offre de Cyber sécurité très performante et en fait un acheteur potentiel. La réelle plus value est dans les calculateurs, où Atos est leader européen et un des rares acteurs mondiaux; Ce secteur sera clé pour les fournisseurs de Cloud et l'ensemble des secteurs industriels et finance.
3 Valorisation .Sur la base d'un spin off de 30% d'EVIDIAN une CAPI moyenne à1,5 Md une CAPI EVIDIAN à 4,5 Md( plancher bas) j'obtiens une action ATOS à 28E = (%ATOS/EVIDIAN)*CAPIEVIDIAN/CAPIATOS*CoursATOS; (le cours de BOA de la semaine passée ). Sur ZB les résistances sont CTMTLT:15,3E 15,3E.25,9E et les supports 13E;11E;7,28E. D'où une stratégie d'AR en attendant le Grand Soir !
4 La vidéo de G Faury de ce jour où il conclut sur l’aspect financier comme juge de paix du deal fait partie d’une négo. Je reste sur 50/50.
L'ouverture du blog a d'autres sujets est une excellente initiative . Quant au nouveau logo peu importe le flacon pourvu que l'on ait l'ivresse.Bon Trading
